Деньги

чеканке строго контролировалось.

Однородность, прочность и делимость, концентрация высокой ценности в

малых количествах благородного металла делали золото и серебро идеально

удобными для функционирования в качестве меры стоимости. Цена каждого

товара выступала как какое-то количество золота, при этом все золото

превращалось в воплощение общественного богатства.

Хотя стоимость самого золота как товара изменялась, масштаб цен

оставался неизменным, поскольку он был выражен в одних и тех же весовых

единицах: 1 грамм чистого золота всегда является одной тысячной килограмма

золота, как бы при этом ни менялась ценность самого золота как товара.

Позднее, когда золото было выведено из обращения и заменено бумажными

деньгами, в денежной единице каждой страны устанавливалось ее золотое

содержание, т.е..денежная единица приравнивалась к определенному весовому

количеству золота.

Масштаб цен, принятый на территории данного государства, долгое время

был действителен только в пределах его границ, а в расчетах между

государствами, т.е. на мировом рынке, золото принималось по весу. Поскольку

функция меры стоимости в порядке преемственности перешла к кредитным

деньгам, в наше время перевод одной национальной валюты в другую означает в

первую очередь переход из одного масштаба цен в другой.

Средство накопления.

Функция средства накопления — тезаврации — является второй функцией

денег. Функция средства накопления порождается развитием обмена и переходом

от эпизодических и разрозненных обменных актов к регулярной торговле как

более развитой и прогрессивной форме обмена результатами хозяйственной

деятельности.

Выступая как средство накопления, деньги превращаются в особый актив

(имущество), который обеспечивает его владельцу возможность покупать

различные товары в будущем. Безусловно, в качестве средства накопления

может выступать и любой другой вид актива (имущества). Люди могут

накапливать богатства путем покупки драгоценностей, недвижимости,

антиквариата и т.п. Однако использование в качестве средства накопления

именно денег имеет одно существенное преимущество. Это преимущество состоит

в их абсолютной ликвидности, т.е. в способности быть использованными в

качестве платежного средства (или превратиться в платежное средство) в

любой момент без потери своей номинальной стоимости.

Любой другой актив, для того чтобы использоваться для покупки товаров

и услуг, должен сначала быть продан (превратиться в деньги). Например,

государственные ценные бумаги считаются в мировой практике высоколиквидными

активами, так как они могут быть без особого труда проданы на рынке и

рыночные цены на них меняются несущественно. Драгоценности, антиквариат,

недвижимость обладают значительно меньшей ликвидностью, так как цены на них

изменчивы, а издержки, связанные с превращением этих активов в деньги,

велики.

В эпоху вещественных денег выполнение функции средства накопления

осуществлялось путем превращения части денег в сокровище. В этой своей

функции золото представало как всеобщее воплощение богатства, поскольку

помимо своей собственной цены оно выступало и как деньги, и как

представитель всех других товаров. В тот момент, когда золотая монета из

сферы обращения попадала в сокровище, золотые деньги превращались в

денежный товар, и наоборот — при переходе из сокровища в средство обращения

или платежа денежный товар превращался в деньги.

В качестве сокровища золото было необходимо для обеспечения

бесперебойного функционирования денежных систем, основанных на залоге. В

этом качестве оно служило резервным фондом средств обращения, средств

платежа и мировых денег. Эти функции сокровища составляли необходимое

условие устойчивости металлической денежной системы. В этой функции

выходила на передний готан собственная ценность золота как товара и его

способность сохранять ее в течение длительного времени.

С 70-х гг. XX в. золото перестало быть деньгами и никаких денежных

функций не выполняет. Однако золото не утратило своей собственной ценности

как товар. Пока на мировом рынке на него существует спрос со стороны разных

отраслей промышленности, ювелирного дела, медицины, а также частных

инвесторов, государство может использовать золотой запас для дозированной

продажи с целью приобретения иностранной валюты и пополнения своих

централизованных валютных резервов.

В эпоху кредитных денег их использование в качестве средства

накопления имеет существенные недостатки, несмотря на абсолютную

ликвидность. Накапливая деньги, их владелец тем самым теряет возможность

получения дохода от использования менее ликвидных активов. Даже если деньги

хранятся в банке и владелец получает ежегодные проценты по вкладу, то эти

проценты всегда ниже, чем доход, получаемый при их альтернативном

использовании (например, при вложении в производство).

В странах с высокой инфляцией или в условиях гиперинфляции

национальная валюта не используется ни в качестве средства накопления, ни в

качестве меры стоимости. В таких странах указанные функции денег выполняют,

как правило, стабильные иностранные валюты. Так, в России в период высокой

инфляции 1992—1994 гг., а также кризиса 1998—1999 гг. в качестве меры

стоимости и средства накопления выступали доллары США или твердые валюты

европейских государств.

Средство обращения.

Деньги как средство обращения выполняют роль посредника в движении

товаров от продавцов к покупателям и служат для покупки товаров и услуг, а

также для осуществления иных платежных операций. Эта функция появляется у

денег тогда, когда в обществе совершается переход от натурального обмена к

регулярной торговле.

В роли средства обращения деньги становятся постоянным посредником в

движении товаров. Деньги как функция средства обращения способствуют уходу

от бартера — формы торговли, при которой происходит прямой обмен товара на

товар. Использова ние денег позволяет отделить акт покупки от акта продажи,

и продавец обуви, продав ее и получив деньги, может приобрести на рынке

все, что ему необходимо.

Как средство обращения золотые деньги постепенно вытесняются их

знаками, символами. Этот процесс занял длительную историческую эпоху.

Расширение и развитие торговли привело сначала к появлению монет из

драгоценных металлов, которые по мере нарастания и интенсивности торговли

во все большей степени стали восприниматься обществом как знаки ценности

благодаря их мимолетной роли в сделках купли-продажи.

Бумажные деньги вначале выпускались как знаки золота и серебра. Их

появление отмечено в XIII в. в Китае. Периоды выпуска бумажных денег имели

место в XVII—XIX вв. в государствах Европы и в Северной Америке. Они

выпускались в британских колониях Северной Америки в 1690 г. (Массачусетс)

и во Франции, где обращались в 1716—1721 гг. Бумажные деньги

функционировали в виде «континентальных» денег в Соединенных Штатах Америки

в период 1775—1780 гг., ассигнатов эпохи Великой французской революции

(1789—1797 гг.), неразменных на золото банкнот в Англии (1797—1815 гг.),

гринбеков США (1861-1879 гг.). В Австрии зарождение бумажных денег

относится к 1762 г., в России — 1769 г., Италии — к 1866 г. В Пруссии

бумажные деньги в виде билетов казначейства появились в 1806 г. Таким

образом, обращение бумажных денег было характерным для всех ведущих держав

мира. Бумажное денежное обращение существовало практически во всех воюющих

странах в период Первой мировой войны.

В дальнейшем вместо монет стал использоваться один из видов кредитных

денег — банкноты. Этот вид кредитных денег специально предназначен только

для выполнения функции средства обращения. Для обеспечения устойчивости

банкнот в обращении очень долгб действовал принцип размена банкнот на

золото по номиналу или определенному курсу. Через этот принцип

обеспечивались связь и взаимодействие металлической и кредитной денежной

систем, что обеспечивало устойчивость денежной сферы.

Если условие свободного размена соблюдалось, то во внутреннем

обращении банкноты выступали равноценными заменителями золотых монет.

Подразумевая это условие, можно считать, что применительно к эпохе золотого

стандарта (в тех странах и в то время, когда он действовал) речь идет о

функционировании двух денежных систем, когда золото продолжало действовать

как мера ценности и средство сохранения ценности, а в обращении его

заменяли разменные на золото кредитные деньги в форме банкнот.

В условиях золотого стандарта количество денег в обращении

регулировалось автоматически. Если денежная масса превышала совокупную

стоимость товаров на рынке, то часть ее переходила в сокровище

(накапливалась).

Поскольку банкноты, будучи кредитными деньгами, не имеют собственной

стоимости, а являются лишь ее знаком, их функционирование требует

государственной гарантии. Полномочия выпускать банкноты со временем приняло

на себя государство в лице установленного им центрального банковского

органа (например, центрального банка), который устанавливает золотое

содержание банкнот и гарантирует обществу, т.е. всем физическим и

юридическим лицам, свободный обмен банкнот на золото.

Но в отличие от чеканки монет, когда государство только подтверждало

(удостоверяло) своей властью заключенное в монете золотое содержание, при

обращении банкнот государство не только устанавливало определенное

соответствие между ними и золотом, но и принимало на себя обязанность

поддерживать это соответствие. Это означало, что, используя данную форму

денег в качестве средства обращения, государство вынуждено было брать на

себя обязательство заботиться о пребывании денег в другой необходимой форме

— средства накопления. ЭтЫвторое условие обеспечивалось путем образования,

а потом и расширения государственного централизованного запаса золота,

предназначенного исключительно для монетарных целей, т.е. в качестве

официальных централизованных золотых резервов.

Впервые банкноты начали выпускаться в конце XVII в. в порядке учета

векселей. В современных условиях банкноты продолжают действовать в качестве

наличности и выполняют функцию средства обращения, но уже без связи с

золотом.

В настоящее время в России в качестве средства обращения выступают

бумажные рубли и металлические монеты. В других странах в данной функции

выступают и чековые депозиты.

Средство платежа.

Функция средства платежа возникает, когда товары и услуги продаются в

кредит, т.е. с отсрочкой платежа. Регулярное систематическое производство

для рынка генерирует в обществе устойчивые хозяйственные связи, основанные

на разделении труда и специализации товаропроизводителей. В денежной сфере

создаются условия для распространения кредитных отношений в качестве

устойчивого экономического явления. Продажа товаров с условием отсрочки

платежа становится необходимым элементом хозяйственной жизни и составной

частью производственного процесса. Она применяется при оплате сырья и

полуфабрикатов, готовой продукции, при оплате труда и во многих других

операциях. Регулярным явлением становится и рыночная торговля в кредит.

Возникает необходимость общественной гарантии исполнения платежа, что

осуществляется путем соответствующего государственного законодательства.

В качестве средства платежа деньги способны обслуживать не только

движение товаров, но и движение капитала. Поэтому средство платежа — это

высшая из всех известных функций денег.

Функция средства платежа наиболее полно воплощается в кредитных

деньгах, но это воплощение становится возможным благодаря тому, что она

прежде уже существовала и постепенно набирала силу в эпоху натуральных и

металлических денег.

Функция средства платежа возникает вначале вне товарного обращения.

Источником этой функции является кредит и возникающие на основе этого

экономического отношения долговые обязательства. Но для того чтобы деньги

были предоставлены в ссуду, они прежде должны существовать в виде

отдельного от обращающихся денег накопленного фонда, т.е. в функции

средства сохранения ценности. Следовательно, функция средства платежа также

берет свое начало от функции сохранения стоимости, как это имело место с

функцией средства обращения. Но в отличие от последней, у функции средства

платежа более сложные и масштабные задачи.

Развитие функции денег в качестве средства платежа диктуется

потребностями развитой рыночной экономики и обслуживает движение и

накопление капитала.

Замена обращения платежами становится возможной только в современную

эпоху благодаря развитию самих кредитных денег и бурному прогрессу в

системах расчетов. Повсеместное использование банковских счетов для

проведения расчетов в промышленности и торговле не только по оптовым, но и

по розничным сделкам с помощью чеков, кредитных карточек и широкого

внедрения электронных систем расчетов привело к тому, что функция средства

платежа поглотила функцию средства обращения и трансформировалась в функцию

средства расчетов. По имеющимся данным, в США в настоящее время порядка 95%

всех денежных расчетов в стране совершается через банковские счета. Это

свидетельствует о том, что вместе с экономическим и техническим прогрессом

происходит, прогресс в развитии денег и выполняемых ими функций.

Глава II Теории денег. Денежные системы. Законы денежного обращения..

§1 Теории денег.

Связь денег с производством замечена давно. Деньги являются важным

элементом любой экономической системы, содействующих функционированию

экономики. В зависимости, прежде всего, от оценки роли денег и денежной

системы в развитии экономики существуют различные теории денег. Эти теории

возникают, получают подтверждение и какое-то время господствуют. Однако,

некоторые из них, напротив, не получают распространения, поскольку практика

не подтверждает, а то и просто опровергает их.

Различают три основные теории денег – металлическую, номиналистическую

и количественную.

Металлическая теория денег.

Данная теория возникла в Англии в период первоначального накопления

капитала в XVI – XVII вв. одним из основателей металлической теории был

У.Стаффорд (1554- 1612). Для металлической теории денег было характерно

отожествлять богатства общества с драгоценными металлами, которыми

приписывалось монопольное выполнение всех функций денег. Сторонники этой

теории не видели необходимости и закономерности замены полноценных денег

бумажными, поэтому позднее они выступали против бумажных денег, не

разменных на металл.

Номиналистическая теория денег.

Первыми представителями этой теории были англичане Дж. Беркли (1685 –

1753) и Дж. Стюард (1712 – 1780). В основе их теории лежали два следующих

положения. Во-первых, деньги создаются государством, и, во-вторых,

стоимость денег определяется их номиналом. Основной ошибкой представителей

номинализма является положение о том, что стоимость денег определяется

государством. Тем самым они отрицают трудовую теорию стоимости и товарную

природу денег.

Дальнейшее развитие этой теории приходится на конец XIX - XX вв.

Наиболее известным представителем номинализма был немецкий экономист Г.

Кнапп (1842 – 1926). По его мнению, деньги имеют покупательную способность,

которую придает им государство. Г. Кнапп основывал свою теорию не на

полноценных монетах, а на бумажных деньгах. При анализе денежной массы он

учитывал лишь государственные казначейские билеты (бумажные деньги) и

разменные монеты, исключая из нее кредитные деньги (векселя, банкноты,

чеки).

Главная ошибка номиналистов состояла в том, что, оторвав бумажные

деньги от золота и от стоимости товара, они наделяли их «стоимостью»,

«покупательной силой» путем акта государственного законодательства.

Положения номиналистической теории были применены в экономической политике

Германии, которая широко использовала эмиссию денег в годы первой мировой

войны. Период гиперинфляции в Германии в 20–х годах окончательно опроверг

концепцию номинализма в теории денег.

Количественная теория денег.

Основоположником количественной теории денег был французский экономист

Ж. Боден (1530 – 1596). Дальнейшее развитие эта теория получила в трудах

англичан Д. Юма (1711 – 1776) и Дж. Милля (1773 – 1836), а также француза

Ш. Монтескье (1689 – 1755). Д. Юм, пытаясь установить причинную и

пропорциональную связь между приливом благородных металлов из Америки и

ростом цен в XVI – XVII вв., выдвинул тезис: «Стоимость денег определяется

их количеством». Сторонники этой теории видели в деньгах только средство

обращения. Они ошибочно утверждали, что в процессе обращения в результате

столкновения денежной и товарной масс якобы устанавливаются цены, и

определяется стоимость денег.

Основы современной количественной теории денег были заложены

американским экономистом и математиком Ирвингом Фишером (1867 – 1947). И.

Фишер отрицал трудовую стоимость и исходил из «покупательной силы денег».

Он выделял шесть факторов, от которых зависит эта «покупательная сила

денег»: 1) количество наличных денег в обращении; 2) скорость обращения

денег; 3) средневзвешенный уровень цен; 4)количество товаров; 5) сумма

банковских депозитов; 6) скорость депозитно-чекового обращения.

Современная количественная теория денег, изучая макроэкономические

модели и общие соотношения между массой товаров и уровнем цен, утверждает,

что в основе изменения уровня цен лежит главным образом динамика

номинальной денежной массы. Она выдвигает соответствующие практические

рекомендации по стабилизации экономики с помощью контроля над денежной

массой.

Разновидностью количественной теории денег является монетаризм.

Монетаризм – экономическая теория, в соответствии с которой денежная

масса, находящаяся в обращении, играет определяющую роль в стабилизации и

развитии рыночной экономики. Основоположником монетаризма является

создатель чикагской школы, лауреат Нобелевской премии 1976 г. М. Фридмен.

Монетаризм возник в 50 – е годы. Монетаристский подход к управлению

экономикой широко использовался в США, Великобритании, ФРГ и других странах

в период преодоления стагфляции 70- х – начала 80- х годов, а также в

начале 90- х годов при переходе к рыночной экономике в России.

§2 Денежные системы.

Денежная система – устройство денежного обращения в стране,

сложившееся исторически и закрепленное национальным законодательством. Она

сформировалась в XVI – XVII вв. с возникновением и утверждением

капиталистического производства, а также централизованного государства и

национального рынка. По мере развития товарно-денежных отношений и

капиталистического производства денежная система претерпевала существенные

изменения.

В зависимости от вида обращаемых денег (деньги как товар, выполняющий

Страницы: 1, 2, 3